日前,关于深圳市组织开展契约型基金商事登记试点的新闻报道引起了很多股权投资机构的关注。作为全国首个试点城市,深圳此次率先开展契约型私募基金试点,对私募基金管理人运用契约型私募基金投资有限责任公司或合伙企业的,允许以“担任私募基金管理人的公司或合伙企业名称(备注:代表‘契约型私募基金产品名称’)”的形式登记为被投资公司股东或合伙企业合伙人。
深圳的试点无疑为工商确权提供了解决方式,同时对于上市阶段三类股东的突破也是个信号,那么,这是否意味着契约型基金在一级市场会大规模得到运用?股权类基金管理人在考虑是否采用契约型基金时,应注意哪些税收方面的问题?
一、基金募集成立环节的印花税:契约型基金优于合伙制、公司制基金
关于基金的实际募集金额,公司制基金应缴纳印花税,在合伙制基金形式下,虽然国家税务总局网站咨询回复中明确合伙企业出资额不计入“实收资本”和“资本公积”,不征收资金账簿印花税,无需缴纳募集资金的印花税;但在实际操作环节,部分地区(比如宁波)仍然要求合伙制基金应缴纳印花税(2018年5月1日起,对按万分之五税率贴花的资金账簿减半征收)。但是,契约型基金募集成立环节,基金本身没有印花税的纳税义务。
二、基金从项目退出的所得税和增值税
1、基金投资收益的所得税:契约型基金形式存在重复征税的风险
契约型私募基金本身不是一个独立的法律主体与纳税主体,因此对于从被投资企业取得的投资收益,契约型私募基金本身不存在纳税义务,原则上由投资人就分配的基金收益自行申报纳税。
但是,契约型基金不能商事确权时,若股权类基金采用契约型基金形式投资于有限责任公司、合伙企业等,所投项目只能登记在基金管理人名下,即所投项目的股东公示显示为基金管理人。关于基金从该所投项目退出时获取的投资收益,由于工商登记为基金管理人,基金管理人所在税务机关有可能从形式上判断该基金管理人系项目投资收益的纳税义务人,若管理人当年未将该收益及时分配,或是契约型基金的投资人未依法申报纳税,管理人将会产生额外税负或税收风险(基金管理人若为公司制,按25%缴纳所得税)。
即使契约型基金能够确权,鉴于其确权形式为“担任私募基金管理人的公司或合伙企业名称(备注:代表‘契约型私募基金产品名称’)”,若税务机关不以实质进行判断,仍然有可能将基金管理人判断为投资收益的纳税义务人。关于这一点,可以参考《财政部国家税务总局关于信贷资产证券化有关税收政策问题的通知》(财税〔2006〕5号)第三条第二款,“对信托项目收益在取得当年向资产支持证券的机构投资者(以下简称机构投资者)分配的部分,在信托环节暂不征收企业所得税;在取得当年未向机构投资者分配的部分,在信托环节由受托机构按企业所得税的政策规定申报缴纳企业所得税;对在信托环节已经完税的信托项目收益,再分配给机构投资者时,对机构投资者按现行有关取得税后收益的企业所得税政策规定处理。”
2、基金投资收益的增值税:契约型基金的税率低于合伙制、公司制基金
虽然基金在股权投资环节不产生增值税,但所投项目上市后,基金在处置股票环节应缴纳增值税。合伙制基金和公司制基金若处置限售股,根据《国家税务总局关于营改增试点若干征管问题的公告》(国家税务总局公告2016年第53号)规定,应按照“金融商品转让”缴纳增值税,税率为6%。
若契约型基金处置限售股,应按《关于资管产品增值税有关问题的通知》(财税[2017]56号文)适用简易计税方法,按照3%的征收率缴纳增值税。
三、基金分配环节:由基金份额持有人自行申报缴纳所得税
对于个人投资者,根据财税〔2019〕8号文件,合伙制创投基金可备案选择按单一基金核算或按年度所得整体核算,从而决定自然人LP按20%税率计税还是以5%-35%的超额累进税率计税。相比之下,契约型基金20%的税率则简单许多,无论是创投类基金还是股权类基金,都自动适用20%税率。这里需要特别提醒的是,许多文章关于契约型基金个人投资者无需缴纳所得税的观点是存在误区的,笔者认为:
1、虽然个人所得税法并未列举基金收益所得,但参照国家税务总局批复宁夏回族自治区地方税务局的国税函[2005]424号文件,“根据个人所得税法及有关规定,受托人支付给个人的资金信托业务收益,属于‘利息、股息、红利所得’应税项目,应按20%的比例税率全额缴纳个人所得税。受托人应按个人所得税法的有关规定履行代扣代缴义务”。
2、税务部门“对投资者从基金分配中取得的收入,暂不征收个人所得税”的政策针对的是封闭式证券投资基金,并非股权类基金,所以不能以偏概全认为所有契约型基金的个人投资人均不需要缴纳所得税。另外,在实际操作中,若契约型股权类基金通过深圳试点方式商事登记且从被投资企业获得投资收益后,基金管理人不管其是否有代扣代缴义务,为避免其承担该投资收益的纳税义务,必然需要向税务部门披露基金份额持有人并在当年将投资收益进行分配,从而便于税务部门征缴投资人的所得税。
来源:信达律师事务所
66财经推荐您看:
公募基金和私募基金有何区别(公募基金和私募基金的区别和联系)
(责任编辑:66财经)
版权声明:本文内容由互联网用户自发贡献,已注明文章出处,该文观点仅代表作者本人。本站仅提供信息存储空间服务,不拥有所有权,不承担相关法律责任。如果发现本站有涉嫌抄袭侵权/违法违规的内容,欢迎发送邮件至【68407578@qq.com】举报,并提供相关证据及涉嫌侵权链接,一经查实,本站将立刻删除涉嫌侵权内容。
本文标题:【契约型基金交什么税(契约型基金个税)】
本文链接:https://www.nxgjcc.com/12932.html
- 2024-02-23 扩大内需的重要举措(扩大内需的举措有哪些方面)
- 2024-05-04 东风小康与五菱荣光的比较(五菱和东风小康有什么区别)
- 2024-01-13 浦发申请什么卡比较好(浦发app办卡)
- 2024-02-11 银行限额试点(银行限额后还能取款吗)
- 2024-01-08 新手如何正确使用信用卡(如何正确使用信用卡英语作文)
- 2023-09-22 啤酒花是啥?(啤酒花是什么意思)
- 2023-10-30 人人贷是干嘛的(人人贷现在怎么样?)
- 2023-10-25 银行查个人征信是最新版的吗都是哪些纪录(银行征信主要看什么)
- 2024-04-15 2021年广发银行信用卡活动(广发银行疫情期间政策)
- 2024-04-18 中国中产家庭标准2021(全国中产家庭有多少)
- 搜索
-
- 相关推荐
-
为什么b股股价越来越低(b股为什么叫b股)
2024-05-10 -
什么是洗钱?洗钱有哪些危害(什么是洗钱罪?如何认定?)
2024-04-30 -
通货膨胀有多可怕?(解读通货膨胀)
2024-04-17 -
盘亏库存现金所涉及的会计科目是(库存现金盘亏的分录怎么写?)
2024-04-15 -
什么是独角兽企业和四新类企业(2023独角兽企业榜单)
2024-04-11 -
财政部规范推进ppp(财政部ppp项目指南)
2024-04-10 -
欧元涨跌(欧元又涨了)
2024-03-31 -
营口港详细情况(营口港属于哪个城市)
2024-03-30 -
西部证券最近有什么利好出台(西部证券股票行情分析)
2024-03-28 -
办公用品发票可以不开明细吗(办公用品发票单位是什么)
2024-03-27 -
铂金首饰怎么清洗?怎么保养最好(铂金饰品如何清洗)
2024-05-23 -
18k金是不是不保值(18k金会保值吗)
2024-05-23 -
18k金 白金(18k白金好一点,还是铂金好一点)
2024-05-23 -
银镀金氧化是变成什么颜色(银镀金 氧化)
2024-05-23 -
项链买18k白金好还是铂金好(项链选铂金还是18k)
2024-05-23 -
18k金到底是什么金(18k金是什么呀)
2024-05-23 -
黄金,彩金,钯金,铂金哪个贵(钯金与黄金哪个保值,彩金属于什么金)
2024-05-23 -
18k金会不会褪色之后是什么颜色(18k金会不会褪色掉色)
2024-05-23 -
18k金与铂金哪个更贵(18k金和铂金的区别哪个好)
2024-05-23 -
黄金18k和24k有什么区别?哪种比较好呢(黄金18k金和24k金有什么区别)
2024-05-23 -
股票交易手续费用如何计算的(股票交易全部手续费)
2023-10-30 -
银行开对公账户需要什么条件(银行开对公账户要带什么资料)
2024-02-23 -
交通银行瑞卡值得办吗(交行瑞华保险白金卡)
2023-11-07 -
银行承兑汇票通俗理解(银行承兑汇票干什么用)
2023-09-08 -
工商卡信用卡怎么激活(工商银行怎么开通信用卡)
2024-05-13 -
何为洗钱的定义(请问什么叫洗钱?)
2023-10-26 -
中国银行一万一年定期存款利率(中国银行存一万元一年利息是多少)
2023-09-05 -
美国亚马逊黑五打折吗(2020年美国亚马逊黑五是什么时候)
2024-02-20 -
建设分期通有额度怎么申请(建设分期通怎么消费)
2024-03-15 -
银行高端客户答谢活动简报(银行高端客户答谢会行长致辞)
2024-02-01